在带动社会就业增加农民收入实现经济增长等方面发挥着重要作用。

为了实现商南旅游事业大发展，聚集旅游产业发展要素，优化旅游产业发展环境，形成旅游产业发展合力，提升旅游产业综合功能，实现商南县旅游产业可持续发展，实现创建省级旅游强县目标，商南县县委政府启动了商南县创建陕西省旅游强县工作方案。

方案要求丰富旅游文化娱乐内容。

为此，加快发展城区旅游文化娱乐业，为进步打造国家旅游强县奠定基础。

第三章市场分析与预测商南县旅游市场发展状况商南县委县政府十分重视旅游事业。

自十五以来，旅游投入逐年大幅度增长，旅游基础设施逐年完善，城市建设旅游接待服务设施等方面都取得了突飞猛进发展发生要及时采取相应措施，将风险带来损失降低到最低限度。

项目风险大小投资决定于论证是否科学建设期间以及运营过程中不可预知因素多寡与解决难易程度等。

虽然商南县没有五星级酒店，但随着城市发展，高档酒店数量还会增加。

般来说，有条件客户将希望在声誉服务流酒店住宿。

因此，坚持经营特色较为满意住宿率。

从敏感性分析也可以看出提高营业收入和租住率重要性。

综上所述，本项目各项财务指标较好，经济效益显著，项目经济可行社会效益在全面分析市场准确经营定位提高服务水平前提下，项目建成后将具有可观经济效益和社会效益。

项目社会效益主要表现在首先，为商南县旅游经济增加了亮点，提高了城市形象其次，增加了国家和地方产经营期发生资金占用费以财务费用形式计入总成本费用，包括建设投资借款利息流动资金借款利息短期借款利息等。

详见附表。

利润及利润分配经计算，本项目正常年利润为万元，所得税万元，法定盈余公积金万元。

详见附表。

财务评价财务盈利能力分析静态分析反映财务盈利能力静态指标有总投资收益率投资回收期等，计算公式如下总投资收益率正常年息税前利润项目总投资。

投资回收期含建设期投资回收期所得税前为年，所得税后为年。

上述结果表明，本项目投资收益率和投资回收期均达到了行业基准要求。

动态分析反映财务盈余能力动态指标有财务净现值财务内部收益率等指标。

所得税前财务净现值万元财务内部收益率所得税后财务净现值万元财务内部收益率从上表可以看出，本项目财务净现值均大于，财务内部收益率达到了行业基准收益率要求，详见附表。

从上述分析结果看出，本项目具有较强盈利能力。

财务生存能力分析根据财务计划现金流量表可以看出，计算期内各年现金流入均大于现金流出，并有定量盈余资金，说明本项目拥有足够净现金流量维持正常运营，不需进行短期融资，具有财务可持续性，详见附表。

因此，本项目具备较强财务生存能力。

财务偿债能力分析本项目清偿能力依据借款还本付息表资产负债表等计算固定资产借款偿还期资产负债率流动比率和速动比率等指标，考察项目财务状况及借款清偿能力。

本项目建设投资借款万元，流动资金借款万元，建设期建设投资借款利息已计入固定资产投资总额中，投产后借款利息已计入财务费用中。

本项目投产后第年开始偿还银行借款本金，还款资金来源为折旧摊销及税后利润。

经计算建设投资最短借款偿还期为含建设期，第二年利息备付率为，第二年偿债备付率为，说明本项目具有充足资金进行付息和偿债，付息偿债能力较强，详见附表。

资产负债率流动比率速动比率均在合理区间，详见附表。

从表中看出，项目达到设计生产能力后，偿付流动负债能力是较强。

因此，本项目具备较强财务偿债能力。

不确定性分析盈亏平衡分析本项目建成实施后总经营能力盈亏平衡计算如下年固定总成本费用年销售收入年可变总成本费用税金及附加。

计算结果表明当项目经营能力达到时，就可以达到盈亏平衡状态，说明该项目抗风险能力较强。

敏感性分析本项目敏感性分析以所得税后项目财务净现值收益率为指标，估算不确定性因素对其影响程度。

各指标变动情况如下表敏感性分析表序号变化因素敏感系数变化幅度基本方案定基础引导作用。

商南县国民经济和社会发展十五规划纲要提出，合理规划县城发展规划，加快县城基础设施建设，近几年，商南县按照东扩南移西延北改城市发展思路，大力实施城镇带动战略，城市建设快速发展，功能配套设施不断完善，在商南县建设五星级酒店成为必要。

通过本项目实施，提升县城品味，构建友好型环境型和谐型县城，优化投资环境，树立商南新形象，提高招商引资工作力度，促进县域经济社会全面协调健康可持续发展。

是落实创建省级旅游强县需要。

商南县金丝大峡谷已成为级国家旅游景区，被辟为我国最早通商口岸之，年清朝政府在宜昌设立海关，英日美德意法等国也相继设立领事馆和商行。

宜昌地理位置居中，在长江经济带中，宜昌东接武汉，西连重庆，是东部发达经济科技与西部丰富资源结合部，是国家实施西部大开发战略由中线进入西部起点，处于南北经济文化交往东西资源要素对流交汇处和过渡地带，历来是重要商品物资集散地。

随着我国对外开放由沿海千瓦时，从而使宜昌成为我国最大水电建设基地，并将成为全国能源中心。

同时，宜昌矿产资源十分丰富，现宜昌境内探明矿物有种，占全国已知矿，占湖北省。

宜昌市快速经济增长优越地理位置和丰富资源，造就了宜昌这个湖北省域副中心城市，未来发展潜力巨大总论高，达到同行业同产业国内先进水平。

改革开放充满活力现代企业制度普遍建立，形成规范企业法人治理结附表。

租金收入估算根据市场分析可知，该项目所处区域为新兴区域，还需要经历段时间市场培育过程。

相信随着项目投入使用，该区域商务氛围逐渐加强，在未来几年后获得较好租金收入可能性较大。

该项目大商业用于出租，出租均价元年•平方米为标准计算地下停车位租金标准为元天•个。

考虑实际运营时可能出现定空置面积，将达产期达产负荷确定为。

各年负荷按运营期第年，第年，第年达产年计算。

综上，经测算正常达产年份年租金收入为万元。

五星级酒店委托经营收入估算该项目建设五星级酒店采取整体委托经营方式经营。

根据市场同类项目比较分析，确定酒店正常年份年委托经营收入为万元，酒店委托经营收入按运营期第年，第年，第年达产年计算。

开发成本估算开发成本是指房地产产品销售出租委托经营时，将开发产品成本按照国家有关财务和会计制度结转成本。

该项目开发成本包括销售部分开发成本和出租委托经营部分开发成本。

该项目销售部分开发成本根据权责发生原则，每年计入销售部分开发成本与销售进度和销售收入相匹配。

则计算期第年为万元，第年为万元，第年为万元。

该项目每年计入出租委托经营部分开发成本即为该部分资产每年应计提折旧。

折旧年限按年考虑，残值率，直线法计提。

出租委托经营部分固定资产原值为万元，则年出租委托经营部分年折旧为万元。

运营费用运营费用是指房地产项目开发完成后，在项目运营期间发生各种运营费用。

主要包括管理费用和销售费用。

该项目销售费用按销售收入计算管理费用按销售收入计算。

财务费用该部分财务费用为开发投资借款在运营期产生利息。

修理费用修理费用是指以出租或自营方式获得收益房地产项目在经营期间发生物料消耗和维修费用。

该项目修理费按出租委托经营部分固定资产原值扣除建设期利息计算，则运营期年修理费用为万元。

税金估算营业税金及附加估算该项目缴纳营业税城市维护建设税教育费附加和地方教育费附加。

土地增值税适应税率为销售收入。

因此，该项目销售部分和出租委托经营部分营业税金及附加按综合税率分别为计算。

营业税金及附加具体估算，详见附表。

所得税估算按照国家关于所得税规定，该项目缴纳所得税按利润总额计算。

所得税具体估算，详见附表。

利润及利润分配估算利润估算该项目利润总额为营业收入扣除营业税金及附加开发成本运营费用财务费用和修理费用后余额。

利润总额扣除企业所得税后余额为净利润。

利润具体估算，详见附表。

利润分配估算在偿还借款期间，净利润额可不计提盈余公积，全部作为未分配利润用于当年借款偿还在还清借款后年份，除按比例提取法定盈余公积金外，此部分利润作为应付利润用于股利分配。

估算结果详见附表。

第十四章财务效益分析静态指标分析该项目投资产生利润包括三部分住宅写字楼住宅地下停车位及室外步行街销售产生利润大商业出租产生利润。

酒店委托经营产生利润。

由于出租和委托经营部分资产产生利润占项目为。

作为湖北省域副中心城市，宜昌近几年经济发展势头良好，产业结构合理，年，宜昌市实现生产总值亿元，比上年增长，这数值已经超过宜昌市十五规划提出亿元目标，提前完成规划目标。

良好经济发展形势为项目达到预期目标奠定了坚实基础。

宜昌市城市定位及发展潜力城市定位世界著名水电能源基地和旅游名城，长江中上游区域性中心城市，湖北省域副中心城市。

年清光绪二年宜昌