银川天海腾公司决定扩大生产规模，新增工业用地亩，用 于年产万只小包装食用油聚酯油瓶项目的实施。项目产品主要方法为先用注塑机注出瓶坯，瓶坯经冷却后又通 过烘箱二次加热，加热后的瓶坯上拉吹机拉吹成型，产品生产工艺成熟。 生产所需的全套设备由银川天海腾工贸公司购进。生产所需的主要原 料瓶级聚酯粒料由辽阳石化供给，原料供需双方长期合作，供应有保证。 本项目所需物料品种单，每年只有吨左右，第三方汽运能满足 运输需要。 项目厂址选在银川望远工业园区，需占用工业用地 平方米约亩。该开发区符合银川市城市总体规划项目布局和 用地规划，自然条件满足本项目的各方要求，并有充足的发展余地地 形条件良好，整平量小，无拆迁输水距离较短，管线敷设方便排水 距离较近。交通运输条件得天独厚，当地公路铁路运输均很发达。原 材料供应有保证，能源电力供应充足，依托条件优越。因此，该开发区 是理想的工程项目建设用地，有利于本项目的实施。 根据项目基本建设规模要与生产规模相匹配的原则，项目主要 建构筑物面积为平方米，其中生产车间平方米，辅助 车间平方米，办公生活设施平方米，配套设施平方米。 该项目建设符合国家和行业相关产业政策和发展规划，采用的 节能措施合理技术先进，节能效果显著，项目在合理用能方面是可行 的。项目建成后，产品的生产，基本无废气产生，仅有少量的废水粉 尘噪声和固体废弃物，采取相应的环境保护措施后，对周围环境不会 造成明显不利影响，并能通过绿化美化环境，改善该区域的资源环境。 所以本项目建设，对周围生态环境影响较小。本项目除了各专业严格按照有关规范进行消防措施的设计外， 还按规范设置了各类消防设施，主要包括消防水管网消防水栓干粉 灭火器泡沫灭火器等。因此消防系统具有较高的安全可靠性。本项目 采用了先进成熟可靠的生产技术，在设计中严格按照国家的有关劳 动安全卫生的政策，并根据实际情况采取了完善的安全卫生措施，预计 本项目在建成后将能有效的防止火灾爆炸雷电静电触电机械 伤害中毒噪声危害等事故的发生，旦发生事故，依靠现有的安全 防护设施和事故应急措施也能及时控制事故，防止事故灾害的蔓延，使 生产工人的劳动安全卫生有充分的保证。 项目全面部投资的所得税后财务内部收益率为，大于 设定的的财务基本收益率。项目总投资收益率为，项目资本 金净利润率为，项目具有较好的盈利能力。项目偿债指标较好， 偿债能力较强，易于取得贷款机构的贷款支持。项目计算期内各年现金 流入均大于现金流出，具备较好的财务生存能力。偿清长期借款后用生 产能力利用率表现的盈亏平衡点为，具有较强的适应能力和抗 风险能力。综合分析，项目从财务角度评价是可行的。 可行性研究的结论 随着工业化城市化进程的加快，人们生活普遍提高，小包装 食用油的销售增长很快，使聚酯油瓶的市场前景非常广阔。 项目建设规模适应生产规模的要求，产品具有使用性能优良 阻透性能与保香性能良好成本低廉环境适应性好等优良特征，项目 建设符合国家和行业相关产业政策和发展规划，采用的节能措施合理技术先进，节能效果显著，项目在合理用能方面是可行的。 项目选址符合产品靠近市场的原则，且望远工业园区配套条件 较好，交通方便，非常适合项目建设及生产。项目环境保护措施细致 周全，使项目建设及生产不会对周围环境不会造成明显不利影响，并能 通过绿化美化环境，改善该区域的环境条件，项目也使生产工人的劳动 安全卫生有充分的保证。 项目财务内部收益率为，总投资收益率为，表 明项目财务效果明显，具有较强的适应能力和抗风险能力。综合分析， 项目是可行的。 项目主要技术经济指标见表。 表项目主要技术经济指标表 序号指标名称单位数量备注 生产规模 聚酯油瓶万只年 项目建设期月 年生产天数天 设备仪器台套 项目占地面积平方米亩 总建筑面积平方米 投资强度万元公顷 容积率 建筑系数 劳动定员人 管理人员人 技术人员人 生产工人人 项目总投资万元 建设投资万元 建设期借款利息万元 铺底流动资金万元 流动资金总额万元 资金筹措 项目资本金万元 银行贷款万元 年营业收入万元正常年年总成本费用万元正常年 年增值税万元正常年 年营业税金及附加万元正常年 年利润总额万元正常年 年所得税万元正常年 年净利润万元正常年 项目总投资收益率年均 项目资本金净利润率年均 项目投资财务内部收益率所得税前 所得税后 项目投资财务净现值万元所得税前 所得税后 项目投资回收期含建设期年所得税前 所得税后 项目资本金财务内部收益率可行性研究的问题和建议 问题 项目产品是依靠下游产品的市场销售来完成自身的销售，产品 依从相关程度较高，下游产品销售不好会直接影响到项目产品的销售。 食用油是市场集中度非常高的行业。我区小包装食用油生产企 业规模小，旦遇上国家生产规模生产工艺食品质量及安全等市场 准入强制标准的实施，必将加剧该行业的优胜劣汰，作为该行业的配套 企业，必将受到沉重打击。 所需资金是否及时足额到位是项目建设及生产的关键问题。 过绿化美化环境，改善该区域的环境条件，项目也使生产工人的劳动 安全卫生有充分的保证。 项目财务内部收益率为，总投资收益率为，表 明项目财务效果明显，具有较强的适应能力和抗风险能力。综合分析， 项目是可行的。 项目主要技术经济指标见表。 表项目主要技术经济指标表 序号指标名称单位数量备注 生产规模 聚酯油瓶万只年 项目建设期月 年生产天数天 设备仪器台套 项目占地面积平方米亩 总建筑面积平方米 投资强度万元公顷 容积率 建筑系数 劳动定员人 管理人员人 技术人员人 生产工人人 项目总投资万元 建设投资万元 建设期借款利息万元 铺底流动资金万元 流动资金总额万元 资金筹措 项目资本金万元 银行贷款万元 年营业收入万元正常年年总成本费用万元正常年 年增值税万元正常年 年营业税金及附加万元正常年 年利润总额万元正常年 年所得税万元正常年 年净利润万元正常年 项目总投资收益率年均 项目资本金净利润率年均 项目投资财务内部收益率所得税前 所得税后 项目投资财务净现值万元所得税前 所得税后 项目投资回收期含建设期年所得税前 所得税后 项目资本金财务内部收益率可行性研究的问题和建议 问题 项目产品是依靠下游产品的市场销售来完成自身的销售，产品 依从相关程度较高，下游产品销售不好会直接影响到项目产品的销售。 食用油是市场集中度非常高的行业。我区小包装食用油生产企 业规模小，旦遇上国家生产规模生产工艺食品质量及安全等市场 准入强制标准的实施，必将加剧该行业的优胜劣汰，作为该行业的配套 企业，必将受到沉重打击。 所需资金是否及时足额到位是项目建设及生产的关键问题。 建议 落实建设资金及时足额到位，确保项目按时开工顺利建设 进步落实好项目生产所需资金，确保项目早日达产。 努力增加产品品种和品系，使项目产品不在个产品产业链中 寻求企业价值。 第二章项目提出的背景和必要性 项目提出的背景 非纤聚酯在包装领域存在巨大的发展空间。 聚酯作为重要的工业原材料，随着科学技术的进步，在先进国家的 应用领域已得到相当程度的拓展。纤用聚酯方面，我国聚酯纤维家饰用 和产业用比例还低于先进国家的水平，但家用纺织品业和产业用纺织品 业在我国作为新兴产业，已进入快速发展时期，为聚酯纤维消费提供了 广阔的增长空间。非纤聚酯方面，我国包括瓶片薄膜在内的包装用聚 酯生产能力的比例低于先进国家的水平，聚酯在包装领域也存在巨大的 发展空间。此外，聚对苯二甲酸乙二醇酯啤酒瓶的开发，食品 药品化妆品等包装的继续扩大，聚酯薄膜在电子机械等行业应用的 拓展，工程塑料的开发等，也为聚酯工业的发展提供了广阔的发展 空间。 聚酯油瓶的优点促使其成为小包装食用油的首选包装材料。 随着人们消费意识的提高，以及追求包装的透明度洁净度的消费 趋向，具有透明无毒无味不易破碎耐油性好阻隔氧气和抗紫外 线能力高可保护食用油免受氧化长期保存不变质等诸多优点的聚酯 瓶，在食用油包装领域越来越受到青睐。目前，国内约有的 食用油采用或以下的聚酯瓶包装，聚酯的年消耗量超过了， 逐渐取代和的地位，成为小包装食用油的首选包装材料。 食用油消费呈现快速增长，助推了聚酯油瓶业的发展随着国内经济的高速发展和人们生活水平的提高，食品加工业餐 饮业旅游业及相关行业的迅速发展，食用油的需求量也高速增长。 年国内食用油消费总量为，人均年消费总量为， 人均而到年，国内食用油年消费量达到，人均也提 高到。这意味着国内的人均用油量以每年增加速度发 展，呈直线上升趋势。但尽管这样，这数字还是大大低于美国的人均 消费欧洲的，甚至也不到新加坡香港和台湾地区人均消费 的。由此可见，国内食用油市场前景和市场潜力巨大。随着国 内食用油消费的快速增长，作为小包装食用油首选的包装材料聚酯瓶 业的发展空间是很大的。 小包装食用油的高速发展 随着城乡居民，特别是大中城市生活水平的不断提高，在食用油消 费发展趋势上，安全卫生健康营养等新观念越来越突出，使得小 包装食用油处于高速发展阶段，消费量以平均每年的速度增长，到 年，小包装食用油占食用油销售量的。在些大中城市，小包 装食用油的销售量达到食用油总销售量的。若按计算， 用于小包装食用油上的瓶级聚酯达到以上。 在国外，小包装食用油占总的食用油市场的，市场潜力巨 大。年，上海海狮食用油针对不同消费层次，推出多种小包装 食用油，举扭转经营困难的局面，使得其食用油销售同比上升了，