方为了服务协议目的建造或从第方购买的基础设施，豁免合同授予方基于服务协议目的提供给合同投资方经营的现有基础设施，也应比照业务的处理原则。

按照该文件理解，采用运作方式的项目，也应按照企业会计准则解释第号要求的项目会计处理方式执行。

项目的资产确认方式确认为无形资产。

对于项目初始投资形成的资产，可以确认为项无形资产。

根据企业会计准则解释第号有关基础设施建成后，从事经营的定期间内有权利向获取服务的对象收取费用，但收费金额不确定的，该权利不构成项无条件收取现金的权利，项目公司应当在确认收入的同时确认无形资产。

确认货币资金或其他金融资产，该部分收入可确认为金融资产另部分收入的金额存在不确定性，在确认收入的同时，将其确认为无形资产。

项目公司采用金融资产和无形资产的混合计量，即混合模式。

项目资产核算方式及适用性优秀范文。

理论依据目前，有关部门尚未出台有关项目会计核算的有关规定或指导性文件，普遍参照财政部年发布的企业会计准则解释第号文件。

该文件以解答的形式阐述了模式参与公共基础设施建设时企业方的会计处理方法。

该文件规定模式所建造的基础设施，应当区别条件在确认收入的同时确认无形资产金融资产或混合资产。

根据财政部年发布的企业会计准则讲解文件，该文件除了明确业务的会计处理之外，也指出些情况下，合同投资方为了服务协议目的建造或从第方购买的基础设施，豁免合同授予方基于服务项目投资时要求采用真股权投资，项目可获得收益水平预期成为项目投资决策的重要依据，而选择不同的项目资产核算可能会测算出不同的项目投资收益水平，影响决策判断。

鉴于上述分析，我们建议在项目投资测算时审慎选用金融资产的核算方式，对于选择金融资产核算方式的项目，是要明确选择该确认方式的合理依据，规避合规性风险是要明确选择该确认方式的可操作性依据，避免在实施阶段难以落地带来经济损失。

同时要与合作方约定金融资产核算方式不能实施的风险规避措施。

如，在有关合同中约定若选择金融资产核算方式在实施过程中存在合规性问题或是难以实施，给财务投资人带来投资损失的，应由合作方承担。

作者胡贤辉。

项目的资产确认方式确认为无形资产。

对于项目初始投资形成的资产，可以确认为项无形资产。

根据企业会计准项目资产核算方式及适用性优秀范文存在部分使用者付费项目或可行性缺口补助项目未来的现金流入比较稳定，如客流量较为稳定的收费公路项目需求量较为稳定的城市自来水供应项目污水处理量较为稳定的污水处理场项目等，这类项目考核标准比较容易达到，同时收入相对稳定可靠，可以采用金融资产无形资产的混合模式计量。

上述类型的项目需具备如下几个特点是项目性质为当地经济发展和居民生活所必需的配套设施，有使用刚需是项目有长期稳定的市场需求量和明确的收费价格，可以较为准确的预测全年收入金额和收入获取时间是这类项目的收费权在项目公司。

类似这样的项目，可以设臵个保守的项目公司收入临界值假设为，超出的部分，存在定的不确定性假设为，那么项目公司全年的收入。

因为的部分收入金额基本确定，可以采用金融资产核算方式计量部分存在定的不确定性金融资产的核算方式存在合规性瑕疵。

因此，若项目资产使用金融资产核算方式没有合理的依据，尤其是财金„‟号文出台之前的部分项目，没能及时有效的整改，会存在定项目审计风险，未来可能会面临会计追溯调整的问题。

金融资产核算方式的使用存在操作性困难。

从投资者角度看，金融资产核算方式可以较早的实现资金回流，降低未来不确定性风险。

同时，避免过多现金留存项目公司造成项目公司资金闲臵。

但政府方角度，以及银行等债权人角度看，更希望选择无形资产核算方式使项目资金留在项目公司。

政府方希望项目公司有充足的现金流以保障项目的正常实施。

银行等债权人希望项目公司有充足的现金流用来还本付息。

另外，两种核算方式下项目公司对当地缴纳的税费也存在定的差异，可能面临税务机关的纳税调整等问题。

综上，因为不同参与方存在上在政府方或政府方出资代表向社会资本回购投资本金承诺固定回报或保障最低收益的项目应予以退库处理。

通过签订阴阳合同，或由政府方或政府方出资代表为项目融资提供各种形式的担保还款承诺等方式，由政府实际兜底项目投资建设运营风险的项目应予以退库处理是对于社会资本方实际只承担项目建设不承担项目运营责任，或政府支出事项与项目产出绩效脱钩的项目，应在限期内进行整改。

无法整改或逾期整改不到位的，已入库项目应当予以清退。

综上，根据财金„‟号文有关要求，项目的全部收入均应该与绩效考核挂钩，可以理解为项目公司未来的收入是不确定的。

按照财金„‟号文执行的项目，理论上不存在固化收入的合同权利，也就不符合金融资产核算方式的确认要求。

项目公司未来现金流入相对稳定，正常情况下会超出个临界值水平。

实务中缺口补助项目未来的现金流入比较稳定，如客流量较为稳定的收费公路项目需求量较为稳定的城市自来水供应项目污水处理量较为稳定的污水处理场项目等，这类项目考核标准比较容易达到，同时收入相对稳定可靠，可以采用金融资产无形资产的混合模式计量。

上述类型的项目需具备如下几个特点是项目性质为当地经济发展和居民生活所必需的配套设施，有使用刚需是项目有长期稳定的市场需求量和明确的收费价格，可以较为准确的预测全年收入金额和收入获取时间是这类项目的收费权在项目公司。

类似这样的项目，可以设臵个保守的项目公司收入临界值假设为，超出的部分，存在定的不确定性假设为，那么项目公司全年的收入。

因为的部分收入金额基本确定，可以采用金融资产核算方式计量部分存在定的不确定性，可以采用无形资产核算方式计量绩效考核要求，政府按照定的收益水平支付项目公司投资收益即使是缺口补助项目，政府也会对缺口补助部分予以全额补足。

上述情形下，项目公司取得收入的权利和金额按照合同约定是可以确定的，可以采用金融资产核算方式。

财金„‟文对新入库项目提出了明确的绩效考核要求对于项目建设成本不参与绩效考核，或实际与绩效考核结果挂钩部分占比不足，固化政府支出责任的项目，不得入库。

该文件没有对无绩效考核的老项目提出整改要求，同时对新入库项目也只要求项目建设成本的纳入考核，项目公司的收入仍是可以确定的，该部分可以继续采用金融资产核算方式。

但根据财金„‟号文有关要求是规范的项目应建立完全与项目产出绩效相挂钩的付费机制，不得通过降低考核标准等方式，提前锁定固化政府支出责任是对于存在政府方或政府方出资代表向社结论及建议结论两种资产核算方式各有利弊，需要结合项目条件选择适当的核算方式。

通过本文第部分的比较分析，选择不同的资产核算方式，会带来不同的会计计量结果。

在实际操作中，金融资产核算方式下通常可以较早的实现项目公司分配利润，但金融资产核算方式下项目公司的累计会计净利润通常会低于无资产核算方式。

从项目投资角度而言，哪种资产核算方式下项目的投资收益水平更高，需要结合项目的各项条件具体确定。

金融资产核算方式的使用存在合规性瑕疵。

根据财政部年发布的财金„‟号文有关要求，合规的项目要建立完全与项目产出绩效相挂钩的付费机制，项目所有收入均应该与项目绩效考核挂钩。

可以理解为，合规的项目未来收入的取得均存在不确定性，不满足金融资产核算方式的确认要求，当前实施的大部分项目资产全部采用通常情况下，金融资产核算方式下项目公司享受前期亏损所得税前抵扣优惠政策的可能性较小，导致项目公司应缴所得税额定程度上要高于无形资产核算方式。

故，金融资产核算方式下，项目公司可供分配利润总额可能会低于无形资产核算方式。

综上，项目合作期内，无论是采用金融资产方式还是无形资产方式，项目公司税前会计利润总额上不存在差异，但因两种核算方式下项目公司缴纳的所得税额存在差异，导致项目公司的净利润存在差异。

因多种因素影响，无法断定采用哪种核算方式下项目的投资收益率水平高，哪种方式下投资收益率水平低，需要结合具体项目的投资条件计算确定，实务中两种情况都可能出现。

从投资角度看，通常情况下，金融资产核算方式下项目公司利润分配表现为前高后低，项目进入运营期投资者即可享受项目公司分红，现在增值税不同，但不影响项目公司可供分配利润。

金融资产核算方式下，因收入总额相对较少，导致项目公司的销项税额较少，合作期内累计缴纳的增值税额也相对较少。

但因增值税属于价外税，只影响项目公司的净现金流，但不影响项目公司会计利润。

所得税不同，影响项目公司可供分配利润。

关键词资产核算方式金融资产年我国正式启动模式以来，模式已成为公共服务领域的重要供给方式，我国当前已成为全球最大的市场。

截至年月，全国累计入库项目管理库，个投资额万亿元累计签约落地项目，个投资额万亿元，落地率。

但时至今日，我国尚未出台针对项目会计核算工作的指导性文件。

项目资产核算方式的不统，会影响项目公司的会计计量结果，进而会导致项目未来的投资收益水平的预测结果存在定的大部分项目资产全部采用金融资产的核算方式存在合规性瑕疵。

因此，若项目资产使用金融资产核算方式没有合理的依据，尤其是财金„‟号文出台之前的部分项目，没能及时有效的整改，会存在定项目审计风险，未来可能会面临会计追溯调整的问题。

金融资产核算方式的使用存在操作性困难。

从投资者角度看，金融资产核算方式可以较早的实现资金回流，降低未来不确定性风险。

同时，避免过多现金留存项目公司造成项目公司资金闲臵。

但政府方角度，以及银行等债权人角度看，更希望选择无形资产核算方式使项目资金留在项目公司。

政府方希望项目公司有充足的现金流以保障项目的正常实施。

银行等债权人希望项目公司有充足的现金流用来还本付息。

另外，两种核算方式下项目公司对当地缴纳的税费也存在定的差异，可能面临税务机关的纳税调整等问利益诉求的分歧，在实际实施中，具体选择那种核算方式会存在定的操作困难。

建议亟需有关部门出台项目资产核算方式相关的会计操作指引。

根据中国基金已投资项目采用金融资产核算方式的统计情况来看，金融资产核算方式采用最多，说明当前市场上存在大量的项目资产采用金融资产核算的方式。

经与部分项目财务负责人沟通了解，他们对如何选择项目资产核算方式也存在分歧和困惑，部分项目尚未确定采用哪种会计核算方式。

随着落地项目的数量以及投资规模不断扩大，亟需相关政策制定部门出台针对项目会计计量的指导性文件，以统项目各参与方对项目资产确认与计量问题的认识，规范项目资产核算方式的使用。

财务投资人参与投资的项目，应审慎采用金融资产核算方式。

根据相关政策要求，财务投资人参与结论及建议结论两种资产核算方式各有利弊，需要结合项目条件选择适当的核算方式。

通过本文第部分的比较分析，选择不同的资产核算方式，会带来不同的会计计量结果。

在实际操作中，金融资产核算方式下通常可以较早的实现项目公司分配利润，但金融资产核算方式下项目公司的累计会计净利润通常会低于无资产核算方式。

从项目投资角度而言，哪种资产核算方式下项目的投资收益水平更高，需要结合项目的各项条件具体确定。

金融资产核算方式的使用存在合规性瑕疵。

根据财政部年发布的财金„‟号文有关要求，合规的项目要建立完