关，年初，纺织品配额被取消，佳丽公司对欧美的出口额度有了大幅度提 高，即使因为竞争的压力，度采取了低价策略，但是总的利润额还是可观的。为了进步 加大在国际市场上的销售力度，扩大公司的品牌影响力，佳丽公司决定在德国成立子公司， 全面销售公司的羊毛衫系列产品。 母公司企业文化 企业文化是企业为解决生存和发展的问题而树立形成的，被组织成员认为有效而共享， 并共同遵循的基本信念和认知。企业文化集中体现了个企业经营管理的核心主张。佳丽公 司的企业文化包括四个方面，即企业理念企业使命价值观和公司治理准则。 企业理念。佳丽公司的企业理念是立足中国树流品牌走向世界创百年企业。具体 包括以下方面内容 拥有国内中高端羊毛衫市场最大份额 发展具有国际品质的高端羊绒衫品牌 实现可持续发展的永恒事业 佳丽公司使命。佳丽公司将秉承立足中国树流品牌，走向世界创百年企业的品 牌发展使命，以品质为本品牌为业，进步完善经营管理机制，加大研发力度，优化产品 结构，提高品牌品质，倾全力打造国内毛衫针织行业的第品牌。公司将如既往坚持品牌 发展战略，全面实施品牌提升计划，通过塑造立足中国树流品牌，走向世界创百年企业 为核心的企业愿景，强化企业由制度管理向文化管理迈进，从而在根本上打造企业核心竞争 力，力争成为国内毛衫针织行业的龙头企业。 佳丽公司的使命是用经典中国文化引领羊毛衫时尚。包括以下几方面内容 为消费者提供带有中国文化风格的产品，品位喜庆舒适的穿着乐趣 为各级加盟商创造成功的赢利模式，实现客户投资回报 为员工营造积极进取的工作氛围，让员工获得良好福利待遇并成为受社会尊敬的人 佳丽公司价值观。价值观是指个人对周围的客观事物包括人事物的意义 重要性的总评价和总看法。佳丽公司的价值观包括以下内容 诚信立业，信心兴厂 服务大众，贡献社会 员工是企业最宝贵的财富 学习是个人和团队成长的基石 信任与支持同在，收获与欢乐共享 客户的需求就是全体佳丽人的工作方向 空杯归零，精益求精追求卓越 心有多宽广，舞台就有多大 公司治理准则。在长期的公司治理实践中，佳丽公司的治理准则不断完善，形成 了套相互联系的公司治理机制体系。佳丽公司治理准则的核心内容是从总经理到 基层员工在公司制度面前人人平等公司的事情无大小之分，只要是公司的事情都是大事。 具体来讲，这套治理准则包括两个方面内容 是员工行为准则，即 简单做人，用心做事 沟通协作，快乐分享 关心健康，关爱家庭 二是经理人行为准则，即 责任在前，利益在后 顾全大局，团队为重 简化过程，强调结果 第二章佳丽公司设立的有利条件分析 在经历了自二战结束以来最严重的衰退之后，年以来德国经济的快速增长，引起 了各方关注。德国重新成为了欧洲景气复苏的火的影响力 区域代理与经销商结合 这种渠道模式关系相对比较复杂。级市场采用密集型分销策略，即在选择到两家代 理商外，同时发展相应数量的经销商。在二三级市场上采取经销制，由经销商负责该片区 批发商和零售商的业务开拓，公司给予系统支持。这种模式比较适用于在同个销售区域消 费者群体消费偏好和取向相差较大，必须严格采取有选择性的密集型专业化的销售策略 的情况。由区域代理商主要负责佳丽公司种细分市场的服饰产品例如正装系列销 售，而将其他细分市场的服饰产品交由经销商来销售。这种模式的优点是使公司的销售网络 覆盖面广，且区域代理商和经销商各自经营自己类别的产品专业性高不容易出现矛盾。其 缺点是，有些偏好交叉性顾客若要同时购买不同种类的服饰可能要分别到区域代理商开发的 零售商和经销商所开发的零售商处。 网络营销与电子商务渠道的运用 随着互联网和电子商务的迅速发展，网络用户以几何级数增加，商务活动也随之发生重 大改变。各大报刊经常网上开店，轻松赚钱的报道。利用互联网进行网上交易己成为个引 人注目的新的经济增长点，网络正在成为商家实现商业目标的重要手段之。在些发达国 家，品牌服装上网己经成为趋势。据德国在线统计，至年，己经有的服装企业不 同程度地实行了网络营销。在德国，网络营销己成为服装销售不可忽视的模式各大服装 零售商都争相发掘网络这新领域来维持和巩固己有顾客资源增加市场份额。互联网除了 作为个获取市场份额的有利工具之外，还将更好地巩固己有的服装品牌增强客户关系。 网络营销从广义上看己是网络环境下服装企业持续性发展不可或缺的营销模式。因此，为了 更好地宣传和销售公司的服饰，佳丽公司还应该充分利用网络营销和电子商务的优势， 努力扩展营销渠道。 第八章佳丽公司财务预测及分析 投资预算 佳丽公司作为国内羊毛衫行业具有定知名度的企业，其主营的各种款式的羊毛衫大部 分产品出口欧洲市场。佳丽羊毛衫在德国建立全资子公司佳丽公司，以德国为中心在欧 洲销售母公司产品，并在德国建立网站以在线购物方式开展销售，在线购物方式其较高的毛 利率将大幅提升公司利润，这也将对公司的国际业务和声誉产生巨大的提升，下面我们将对 成立子公司的财务状况和经营状况进行预测，作为下步投资决策的依据。 佳丽德国公司正处于筹备阶段，资金将主要使用于固定资产的购置营销网络渠 道的建立人员工资福利的发放等等，具体如表所示。 表佳丽公司资金使用明细 项目万欧元 办公室租金 办公固定资产支出 营销费用 管理费用 工资报酬 水电杂费 其他装修费用 车辆购置及保险 合计 其中佳丽公司办公室固定资产支出包括购买电脑办公桌椅和打印机等资产，具体 拟计划每年支出如表所示 表购买办公室固定资产支出明细表 设备名称数量台新增台单价欧元总价欧元新增欧元 电脑含配 件 空调 办公桌椅 数码相机 陈列室弓架 打印机 传真机 扫描仪 电话机 饮水机 微波炉 冰箱 餐桌椅 沙发 总计 盈利预测 佳丽公司是家以代理母公司产品销售为利润来源的销售型公司，佳丽公司是母公 司扩展海外市场的重要渠道和手段，佳丽公司将承担母公司在欧洲市场的宣传和推广业 务。佳丽公司的利润来源于母公司产品的销售利润。由于投资的第年，各种固定资产支出 较高，我们预测，佳丽公司在第年将出现亏损，第二年基本实现收支平衡或者略有盈 亏，第三年将为公司带来净收益。公司详细的销售及盈利预测如图和表所示。 图佳丽公司销售预测情况 表佳丽公司盈利预测表 项目万欧元年 主营业务收入 销售量百件 销售额万欧元 销售额销售量 减主营业务成本 主营业务税金及附 加 二主营业务利润 加其他业务利润 减营业费用 管理费用 财务费用 三营业利润 加投资收益 补贴收入 营业外收入 减营业外支出 四利润总额 减所得税 五净利润 资产负债状况预测 我们从年底开始给佳丽编制年报，预测佳丽公司年资产负债表如 表所示 表预测佳丽公司资产负债表年报单位万欧元 资产负债及权益 流流动资 产 流动负 债 货币资金应付账款 应收账款应交税费 减坏账准备应付职工薪酬 应收账款净额应付股利 存货流动负债合计 流动资产合计长期借款 固定资产应付利息 固定资产原价负债合计 减累计折旧所有者权益 固定资产净值实收资本 无形资产累计盈余公积 减长期待摊累计未分配 费用利润 无形资产净值所有者权益合计 资产合计负债及权益合计 佳丽公司财务分析 盈利能力分析 根据上面的资产负债表，通过计算，得出了佳丽公司的盈利指标，如表所示 表佳丽公司盈利能力指标 项目 营业利润率 总资产报酬率 表中销售净利润率营业利润率水平比较稳定，公司的获利水平在稳中增长，发展潜力 较大。总资产报酬率全面反映了公司获利能力和投入产出状况，从上表我们可以看到佳丽 公司的总资产报酬率增长并保持在个较高水平，这表明佳丽公司投入产出的水平较高， 公司的资产运营比较有效的。 偿债能力分析 通过计算佳丽公司的相关偿债指标，我们认为，佳丽公司具有较强的债务偿还能 力。由此可见，资产负债率是负债与资产的比率，呈不断减小，说明佳丽公司开设后 年，运营状况良好，经济实力较强，负债较少，资金来源充足，企业偿还到期债务的能力较 上期有所上升。计算指标如表所示。 表佳丽公司偿债指标计算 项目名称 负债所有者 权益比率 速动比率 资产负债率 财务风险提示 财务风险就是指不能达到预期报酬的可能性。对投资项目进行风险预测与管理具有重要 意义，能及早的预防和控制可能发生的风险。识别出风险后，公司在设立规章制度的时候就 可以根据风险的性质做出相应的应对策略。通过分析，我们认为佳丽公司面临的财务风 险主要有以下几类 经营风险 佳丽公司在投资生产和销售等市场经济活动中，都会因为决策依据的信息不完全 决策手段不完善决策执行不及时和不充分以及竞争的加剧等原因而蒙受经济损失，形成 经营风险。首要的风险在于公司的主要投资者和管理者能不能对公司的各项决策目标达成 致，能不能按照公司的要求完成各项任务，这对公司的持续经营发展产生重要的影响。员 工对公司没有认同感也会带来经营风险。员工对公司没有认同感，没有参与公司创业的激情， 这将直接影响到公司销售目标的完成。公司从创立之初开始，将致力于建立富有激情积极 向上的公司文化氛围，对员工采取从精神层面到物质层面双层次的激励措施，使得公司员工 对公司有强烈的认同感和工作热情。 法律风险 法律风险是指企业由于法律意识不够而带来的风险。佳丽公司的每步运行都与法 律以及风险息息相关。企业的经营活动必然具备两种风险，商业风险和法律风险。在定情 况下，商业风险会转化为法律风险，带来的结果，是企业非正常支出或损失增大，二是企 业失去商业机会或商业优势。企业是个高速运转，各部门相互协作的庞大体系。没