新会计准则实施后会计盈余管理特征研究 ㊣ 精品文档 值得下载

利润的高低。

旧准则体系允许企业将之前年度的已计提资产减值准备进行转回处理，这使得些上市公司特别是收到处理的上市公司会利用这准则的漏洞在会计年度大幅度计资产提减值准备，第年将上年计提的数额利用各种理由进行转回操作，造成报告中利润的虚增。

但是新会计准则明确规定资产减值损失经确认，在以后会计期间不得转回。

这新规定毫无疑问彻底抑制了上市公司通过资产减值准备的转回来进行调节利润的途径。

饶志英研究指出，新准则针对合并财务报表的规定，凡是母公司所能控制的子公司都要纳入合并报表范围，而不以股权比例作为衡量标准。

这遵循实质重于形式原则的变革，使得些企业不能再将经营状况不良的业务通过缩小持股比例分离若干子公司的方法从合并范围中剔除，从而使企业集团的报告利润只保留业绩优秀的部分。

新准则的这合并报表准则使得企业所披露财务报表能够很大程度上如实反映母公司及其分子公司所构成的整个集团的经营成果和财务状况，有效地抑制了上市公司利用旧合并准则的漏洞进行盈余管理。

刘英男和王丽萍在其实证研究中应用截面修正的琼斯模型对新准则实施前后年度的可操控性应计利润进行对比研究，样本选取了深市股家上市公司年至年年的半年期财务报表数据进行实证分析，实证结果指出新准则有效地抑制了上市公司的盈余管理行为。

陆庆春通过实证研究指出，新旧会计准则下每股净资产具有定的价值相关性，但每股净资产的数值对股价的反应能力，在新准则体系下要明显高于旧会计准则。

他在研究中运用价值模型，研究样本选取沪深指数的成份股数据，分析了年年报中分别按新旧准则要求下披露的净资产与股价之间的关系。

吴水澎和徐莉莎利用价格模型和收益模型对年和年我国部分上市公司的财务报表数据进行的回归分析后，发现在新会计准则体系下，企业的财务报告具有较高的价值相关性，其中资产负债表利润表现金流量表之间的价值相关性均有所提高。

从国内外的研究文献可以看出，多数学者普遍认同会计准则的局限性为盈余管理的产生提供了空间，会计准则是盈余管理在特定时期和特定环境下加以利用的工具。

因此，高质量的会计准则对盈余管理有制约作用。

反过来，盈余管理也促使会计准则自身不断地完善。

小结通过上述国内外研究我们可以看出，国外盈余管理研究成果较丰富，而我国盈余管理问题研究仅处于起步阶段，研究领域单，成果也较少。

中西方学者都采用实证和定量的研究方法来证实盈余管理的存在和为什么会存在，在此基础上构造了盈余管理的基本理论体系。

对于盈余管理的定义产生原因以及盈余管理的动机，国内外的学者们已经做了非常深刻具体的研究，研究成果也很完善。

目前，国外的盈余管理研究又发展到个新的高度，即学术界不仅关注上市公司基于应计项目的盈余管理，而且研究了基于真实盈余管理活动的盈余管理，还可以并列将这两项运用于同经济活动进行互相的比较。

而我国的学者主要分析了我国上市公司实施盈余管理的方法和途径，研究了会计准则对上市公司的盈余管理的影响，这些研究文献结合了中国的国情，给我提供了参考和借鉴，使我更加了解我国盈余管理的研究现状，但同时我也发现了些不足之处年新会计准则实施以来，针对其与盈余管理的研究却微乎其微，仅有的研究也主要是集中在理论方面，即对新旧准则作相关的盈余管理比较，仅有少量的实证研究，就这些少量的实证研究来说，也主要集中在盈余管理手段上，例如计提资产减值损失等，几乎没有对上市公司的各种盈余管理进行实证研究。

同时因新会计准则的实施，不仅其确认与计量都给会计人员和管理人员提出了挑战，而且其会计准则的不完善性使盈余管理会出现很多新的情况，盈余管理中哪些属于正常管理，哪些属于非正常的盈余管理，对非正常的盈余管理会怎样影响会计信息，这都需要我们的研究。

因此，对上市公司在新准则实施下的盈余管理进行研究有重要的现实意义。

参考文献，陆建桥中国亏损上市公司盈余管理实证研究会计研究，魏明海盈利管理研究北京中国财政经济出版社，章永奎，刘峰盈余管理与审计意见相关性实证研究中国会计与财务研究，宁亚平盈余管理的定义及其意义研究会计研究，张祥建，徐晋盈余管理配股融资与上市公司业绩滑坡经济科学，曾繁，苏万贵资产减值准备计提与盈余管理的相关性研究经济论坛，沈烈，张西萍新会计准则与盈余管理会计之友，李兵新企业会计准则租赁准则解读会计之友，林舒，魏明海中国股发行公司首次公开募股过程中的盈利管理中国会计与财务研究，蒋义宏上市公司利润操纵实证研究上海上海财经大学出版社，陈小悦，肖星，过晓燕配股权与上市公司利润操纵经济研究，张静怡新会计准则对盈余管理的影响时代经贸，张红梅新会计准则下的盈余管理的思考新西部，王辉新会计准则下上市公司盈余管理手段的变化财会月刊，葛文宏新会计准则体系下盈余管理分析中国商界，邹武平新会计准则下企业盈余管理的大途径审计与理财，门志平新会计准则下上市公司盈余管理途径探析科技信息，马强新会计准则下盈余管理途径的探讨网络财富，魏明海盈余管理基本理论及其研究述评会计研究，于彬微利上市公司盈余管理的实证研究长春吉林大学，王建刚，刘庆艳基于新会计准则的上市公司盈余管理实证研究财贸研究，魏安霞增值税转型对企业财务的影响财会月刊，饶志英论新会计准则与企业利润中国乡镇企业会计，刘英男，王丽萍新会计准则对上市公司盈余管理影响的实证研究会计之友上旬刊，陆庆春新旧会计准则价值相关性的实证研究来自每股净资产的证据生产力研究，吴水澎，徐莉莎新会计准则实施的效果从价值相关性的角度经济与管理研究，莫琳麦克尼库斯，史蒂芬斯塔宾盈余管理是否会影响企业的投资决策会计评论，本科毕业论文外文翻译外文文献译文标题盈余管理是否会影响企业的投资决策节选资料来源会计评论第期作者莫琳麦克尼库斯，史蒂芬斯塔宾文摘本文探讨的是公司通过操纵财务业绩报告，是否能做出最理想的投资决策。

我们审查了在年期间的大样本上市公司和些相关的文件，得出公司通过对固定资产投资，从而来操纵他们的盈利。

企业因为会计核算不规范，或股东对公司不当的会计行为进行起诉等些原因，被美国证券交易委员会进行调查及要求重列财务报表时，过度投资已在这误报期间内大幅增长。

此外，误报期间之后，这些企业不再过度投资，纠正并且统了信息，使得投资更有效率。

我们发现，企业具有了类似的模式，就会拥有较高的自由裁量收入或盈余。

我们的研究结果表明，盈余管理在很大程度上是被视为针对公司外部人士的，但在定程度上也可以影响公司的内部决策。

关键词盈余管理，投资简介本文通过研究公司是否操纵盈利，做出最理想的投资决策，进而探讨了盈余管理是否会影响资源分配。

我们的目标是为投资者提供上市公司因补偿目标或资本市场的预期的潜在动机，而是否存在有关的会计错报，是否在公司内从事误报等之类的证据，避免投资者做出扭曲的投资决策而造成直接损失。

盈余管理的后果与投资者管理者事和监管机构所作出的决定有关，迄今很少有研究解决盈余管理对外报告和内部决策之间关系的文献资料。

投资决策取决于预期投资的收益，而这又取决于预期的未来增长和产品的需求。

预期未来增长的基础主要是信息，包括收入和收益。

除了在此期间仅仅隐瞒的实际表现，误报财务业绩可能会掩盖在收入和盈利上的基本增长趋势。

因此，多报收入和收益有可能会歪曲那些不知道误报的增长预期。

我们通过检查证券交易委员会调查的组涉嫌操纵盈利的公司，即企业会计核算不规范，份额持有人对公司不当的会计行为，重列财务报表行为提起诉讼的公司的资本开支，为公司的盈余管理决定资源分配提供了证据。

这些样品组成的公司收入大大高估了，这给了我们更大的信心，我们已经确定盈利操纵者和他们的利润操纵的幅度可能会严重影响投资决策。

这两个因素是至关重要的，是我们测试的权力。

然而，由于担心潜在的选择偏见和测试是否具有效果，我们找到了最严重的病例，可以使用酌情收入来确定操纵盈利的公司。

我们的测试使用酌情收入的措施，使我们能够确认结果，并进步调查了盈余管理和过度投资的时机。

格兰杰因果关系检验符合盈余管理领导的过度投资，而非发生在回应的盈余管理例如，掩盖过去的理想投资。

我们使用多种措施和方法，得到的研究结果是盈余管理和过度投资支持我们的假设，即盈余管理影响企业的投资决策。

我们设法提供额外的证据支持这个假设，排除替代我们的结果。

我们没有证据表明，过度投资是个独立的企业获得相对廉价的外部融资的结果，因为我们看到了类似于公司过度投资低水平和高水平的外部融资。

我们没有证据支持这假设，公司操纵盈利超过投资池拥有较为成功的企业，从而避免检测我们发现，样本公司投资超过控制公司的话，这是与汇集的参数不致的。

最后，我们的证据是不致的，企业会夸大过去相对低的收益来掩盖糟糕的财务结果。

首先，我们发现，公司继续过度投资，而他们操纵盈余，对个公司来说是意想不到的已经面临着糟糕的投资回报。

此外，采用格兰杰因果关系检验，我们还发现，盈余管理导致了过度投资。

而我们的研究结果在我们不直接观察投资决策过程中，受到了些告诫，但我们总结出最合理的解释是，盈余管理会歪曲参与企业的投资决策所使用的信息。

这些发现有助于新兴文学的财务报表信息在投资决策中发挥的作用。

和发现会计信息和投资决策之间的属性关系。

然而，这些研究不涉及故意歪曲会计数字是否会影响投资。

我们的研究还有助于盈余管理和资源分配。

我们的研究结果表明，盈余管理可以导致投资者以低效投资的形式获得直接成本。

盈余管理的激励之前有关盈余管理的的文献探讨了为什么公司操纵盈余的各种替代假说。

在这些研究中，盈余管理的动机，包括影响补偿条款和债务合同条款，影响监管者，影响股票价格。

总的来说，这些文献表明，激励机制在操纵盈余的情况下出现。

在这项研究中，我们考察了盈余管理的潜在后果，不包括经理人的动机。

到目前为止，还没有集中讨论盈余管理如何对内部决策造成影响，如资本投资。

盈余管理和投资决策虽然我们的研究是