莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莀蝿占比较高的，所受影响较小。农业银行个人存款占比较大境内公司存款占总存款的比例为，个人存款占影响明显。商业银行活期存款少了，势必要向其他机构借款才能放贷，与之前相比，而由于同业拆借的高利率势必会增加商业银行的负债成本，因此余额宝直接压缩了商业银行的净利差空间。而由于中国的银行盈利多来自净利差，美国的商业银行的利润来自存贷差数据来源对比美国银行年报和中国建行年报，进而余额宝对商业银行的盈利造成冲击。余额宝影响商业银行理财产品余额宝相对目前的商业银行理财产品有许多优势申购赎回极其方便，资金门槛极低，收益率大幅超过多数商业银行。下表是余额宝和银行理财产品的对比。表余额宝和银行理财产品对比产品项目产品代码日年化收益率申购资金要求申购和赎回时间是否可以用来直接支付余额宝增利宝元起随时申购和赎回是工行灵通快钱万元起工作日否农行安心快线万元起工作日否中行日积月累万元起工作日否建行日鑫月溢万元起工作日否交行天添利万元起工作日否招行日日盈万元起工作日否华夏银行增盈万元起工作日否民生钱生钱钱生钱万元起自动认购随时支取否上海银行易精灵万元起工作日否数据来源天弘基金公司和各大银行网站从上表可以看出，各大商业银行货币基金平均收益在之间，而余额宝在之间各大商业银行货币基金申购资金要求在万不等，而余额宝只要元各大商业银行货币基金申购赎回时间不等的工作日，而余额宝是随时申购和赎回各大商业银行货币基金不能直接用于支付，而余额宝可以。如此亲民利民的余额宝势必以绝对优势，门槛，高收益，随时取出完胜商业银行抢夺理财产品客户大战。余额宝影响商业银行基金代销余额宝模式即第三方平台代销基金大大拓宽基金销售渠道，减少基金公司对商业银行代销的依赖，进步分流商业银行基金代销业务。根据证监会公布的数据，年新基金发行只募资规模亿元年新基金发行达只募资总量达到亿元，创历史新高。但多数银行基金代销收入却出现了下滑。根据相关银行上市报表，年上半年农行实现代理销售基金收入亿元，而年上半年实现代理基金业务收入亿元，同比下滑招商银行年上半年实现代理基金业务收入亿元，与年上半年亿元相比，同比下降。导致这结果的直接原因就是第三方机构抢占了银行代销基金的市场。值得提的是，由于余额宝是货币基金，只会影响到商业银行货币基金的代销，而其他的股票类等基金影响甚微。余额宝开启第三方支付平台直销基金的先河，尽管只有增利宝支合作基金，但其规模就突破千亿。如果支付宝支付宝会引进更多资产管理公司，推出更多具有结构化差异的基金产品，同时其他第三方支付机构效仿，推出更多的类余额宝产品，传统的银行基金代销渠道将被步步蚕食。商业银行的应对策略面对来势汹汹的余额宝们，商业银行已经开始坐不住了，有的银行甚至已经采取行动予以反击。目前银行已采取的行动，国有四大银行拒绝余额宝协议存款。，年月，四大行下调余额宝转入额度。例如，工行单笔转入限额元，单日限额万元，单月万。，许多银行也紧接着推出的余额宝类产品，如天添盈浦发银行，平安益平安银行，天天益工商银行等，试图莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿莀蝿袆莂薆蚅羆肁荿薁羅膄薄袀羄芆莇袆羃蒈蚂螂羂膈蒅蚈羁芀蚁薃羀莃蒃袂羀肂虿螈聿膅蒂蚄肈芇蚇薀肇荿蒀罿肆腿芃袅肅芁薈螁肄莃莁蚇肄肃薇薃肃膅荿袁膂芈薅螇膁莀莈蚃膀肀薃虿腿节莆羈膈莄蚁袄膈蒇蒄螀膇膆蚀蚆螃艿蒃薂袂莁蚈袀袂肁蒁螆袁膃蚆螂袀莅葿蚈衿蒇莂羇袈膇薇袃袇艿