薪酬流动负债合计长期负债长期借款非流动负债合计负债合计所有者权益实收资本资本公积盈余公积未分配利润所有者权益合计负债及权益总计预计利润表单位万元摘要第年第二年第三年第四年第五年营业收入减营业成本销售费用管理费用财务费用二营业利润加营业外收入减营业外成本三利润总额减所得税费用四净利润利润分配表单位万元年份第年第二年第三年第四年第五年项目税后净利加年初未分配利润可供分配的利润减法定盈余公积法定公益金可供股东分配的利润减任意盈余公积股利分红未分配利润预计现金流量表单位万元项目第年第二年第三年第四年第五年经营活动产生的现金流量销售商品提供劳务收到的现金经营活动现金流入小计购买商品接受劳务支付的现金支付给职工的现金支付的所得税支付其他与经营活动有关的现金经营活动现金流出小计经营活动产生的现金流量净额二投资活动产生的现金流量处置固定资产无形资产和其他长期资产收回的现金收到的其他与投资有关的现金投资活动现金流入小计购建固定资产无形资产和其它长期资产所支付的现金投资活动现金流出小计投资活动产生的现金流量净额三筹资活动产生的现金流量吸收权益性投资所收到的现金借款所收到的现金筹资活动现金流入小计偿还借款所支付的现金分配股利所支付的现金偿付利息所支付的现金筹资活动现金流出小计筹资活动产生的现金流量净额现金及现金等价物净增加额财务报表分析盈利能力分析盈利能力第年第二年第三年第四年第五年总资产报酬率净资产收益率销售净利率销售毛利率由图可以看出，总资产报酬率呈现上升的趋势，说明本公司投入产出的水平越来越好，本公司的资产运营越来越有效。本公司的资产报酬率大于市场利率，表明公司可以考虑充分利用财务杠杆，进行负债经营，从而获取尽可能多的利益。由图可以看出，净资产收益率呈现上升的趋势，说明本公司对股东投入资本的利用效率越来越好。由图可以看出，净资产收益率呈现上升的趋势，说明本公司的获利能力良好，能够在不断拓宽市场的同时保持较好的收益。偿债能力分析偿债能力第年第二年第三年第四年第五年流动比率速动比率现金比率资产负债率产权比率利息保障倍数现金流量利息保障倍数图可以看出，速动比率在第三年有个明显的下降。这是由于本公司在前两年收益良好的情况下，准备向更大的市场推广产品，从而导致了资金方面有了更大的占用，从而降低了速动比率，可是随着公司的发展。速动比率逐渐有向上的趋势。说明企业在还债方面也是有很大的保障。由图可以看出，资产负债率在第三年最高，这仍是由于公司的扩张战略导致。但是随着市场的逐渐占领，资产负债率有了定的下降。整体来说，本公司的资产负债率还是比较低的，在还款方面有很大的保障。营运能力分析营运能力能力第年第二年第三年第四年第五年应收账款周转率次应收账款周转天数天固定资产周转率次总资产周转率次由应收账款周转率折线图可以看出，本公司催收账款力不足，这种情况使资产易形成呆账甚至坏账，也容易造成流动资产在周转方面的问题。但是这种较松的信用政策，付款条件较为宽松，有利于企业销售量的扩大。但是本公司还是得在今后的经营中提高些应收账款周转率。主要方法有修改公司赊销政策，降低赊销额度催收相关账款长年呆坏账查明原因，确实收不回作为坏账损失处理掉。严格审查客户信用，信用不佳的不予赊销。由图可以看出，虽然总资产周转率呈现上升趋势，但是还是偏低。本公司今后应采取措施提高各项资产的利用效率，处置多余，闲置不用的资产，提高销售收入，从而提高总资产周转率。成长能力分析成长能力第年第二年第三年第四年第五年销售收入增长率净利润增长率净资产增长率采用以下措施合理的定价策略。公司将对市场需求及消费者购买心理进行科学合理的分析，制定出为市场接受的价格策略。对企业对我们产品的需求程度以及我们开发这项服务的成本情况进行分析，制定出合理的能够反映产品价值的价格，这样就比较容易为企业所接受，销售方面就比较容易了。及时地调整价格。产品推向市场后，公司将依据市场情况和竞争对手的反应及时地做出价格调整。对于有更加优秀的技术出现，我们公司要作出灵敏的反应，若是对方的技术更好价格更低的话，我们面对的压力会很大，这时候，我们研发出的技术也应该可以达到降价的标准，不能被对方的廉价打败。不断开发新产品，减小对单产品的依赖度。根据对市场反映的科学分析和公司研发队伍的成果，公司将适时推出适应市场需求的新产品。在适当的时候，公司业务还将拓展到产品生产以外的其他领域，使公司的利润点向多元化的方向发展，以降低单产品价格给公司带来的风险。风险资本的退出风险资本的退出阶段即为风险资本的结束阶段，在这阶段里，风险投资家将所有的资产变为现金，从而收回全部所投资金。风险资本退出方式根据被投资企业经营状况和外部投资环境的不同，有以下七种不同的方式。公开上市公开上市，指创业企业第次向社会公众发行股票，是风险资本最主要的也是最理想的种退出方式，大约有的创业资本的退出都采用这种方式。买壳上市或借壳上市买壳上市与借壳上市是较高级形态的资本运营现象，对于因为不满足公开上市条件而不能直接通过公开上市方式顺利退出投资领域的风险资本，这是种很好的退出方式。借壳上市是指上市公司的控股母公司集团公司借助已拥有的上市公司，通过资产重组将自己的优质资产注入上市公司，并逐步实现集团公司整体上市的目的，然后风险资本再通过市场逐步退出。买壳上市是指非上市公司通过证券市场收购上市公司的股权，从而控制上市公司，再通过各种方式，向上市公司注入自己的资产和业务，达到间接上市的目的，然后风险资本再通过市场逐步退出。并购退出方式风险资本可以通过由另家企业兼并收购风险资本所投资的企业来退出。随着对高新技术需求的增加和发展高新技术产业重要性深刻认识，这种渠道的退出方式会采用得越来越多。因为，风险企业发展到定阶段后，各种风险不断减少，技术市场优势已培养出来，企业前景日趋明朗，此时，想进入这领域的其他公司将会非常乐意用收购的办法介入。就风险投资家而言，考虑到通过公开上市方式需在段时间以后才能完全从风险企业中退出，他们也会考虑采用更为快捷的并购方式。在我国采用此种方式退出是目前较为常见的，特别是近段时间的低迷，使许多暂时无法上市的公司都先后采用了这种方式。风险企业回购被其他公司并购，意味着原来的风险企业将会失去独立性，公司的经营也常常会受到影响，这是公司管理层所不愿看到的，因此，将风险企业出售给其他企业