1、“.....可以从容不迫的把头寸反向平盘，以获得流动资金。而做外汇远期交易的客户则不同，为了规避未来的汇率风险，客户能够和银行签订外汇远期协议，但是客户不能把头寸反向平盘。因此面对那些未来才会产生的交割，客户却为这类交易被迫支付大量的保证金，而旦客户出现流动性风险之后，就无法像期货那样，通过反向交易来获取流动资金。目前，我国金融系统中也有外汇远期交易这样的产品，被称为人民币远期结售汇交易，但是受限于我国人民币尚不能自由兑换，企业想把做的远期结售汇交易反向平盘更是困难。所以和银行签订了远期结售汇交易的企业，在交纳了保证金之后，不但需要面临占用资金的成本，而且还要承担在经营中可能出现流动性的风险。这不仅不利于该项业务在企业中的推广，也起不到有效帮助企业规避汇率风险的要求。本文就以保证金为立足点，试图找到个平衡点，即能防范银行的风险，又能给客户远期结售汇交易提供定的便利......”。

2、“.....引言。主要阐述了本文研究的现实意义，并简述了本文的架构和内容。第二章，人民币升值与远期结售汇。主要分析了近期人民币的升值压力及今后的走势，在此基础上介绍了企业规避人民币汇率风险的几个措施，并就其中的个措施远期结售汇交易做了详细的介绍。第三章，行分行人民币远期结售汇业务管理现状分析。主要通过对行分行远期结售汇交易的现状分析，揭示出其中存在的问题和不足，并就保证金管理方面指出了四大问题。第四章，保证金减免的优化方案。主要就行分行保证金管理中存在的问题和不足，提出了解决方案，并通过问卷调查以及层次分析法，确定了弹性保证金减免管理模型。第五章，人民币远期结售汇弹性保证金减免管理公式实例分析。主要通过三个具体案例，说明弹性保证金减免管理模型的必要性和有效性。第六章，结束语......”。

3、“.....按交割日的确定来划分，可以分为固定期远期外汇交易和择期远期外汇交易。常见的外汇交易期限有个月个月个月或者年。期现在年以上的外汇交易称为超远期外汇交易。狭义的外汇远期交易是指外汇买卖双方约定在将来的天或时期按照约定的汇率买入或者卖出定数量外汇的业务，也就是外汇远期合约。广义的外汇远期交易还包括外汇期货外汇期权以及其他衍生性质的外汇远期交易。远期外汇交易的主要特点有以下三点第，保值。远期外汇交易不但是进出口商的外汇风险防范工具，也是银行等外汇市场参与者轧平头寸的重要手段。进出口商与外汇银行进行远期外汇买卖后，进出口商的远期外汇风险就转嫁给了外汇银行。外汇银行在与客户进行远期外汇买卖后，会产生远期外汇头寸必须通过银行间远期外汇市场将持有的外汇头寸轧平，以防范汇率变动所可能造成的损失。第二，套利。从理论上来说，当市场上存在种非均衡状态时，就会存在套利机会，也就是说......”。

4、“.....远期外汇交易是外汇借贷者利用价差获取利润的重要工具。值得提的是，从理论上来说，这种套利行为是使国际金融市场中的价定律得以实现的重要因素之。第三，投机。外汇投机是因预期未来时点的即期汇率与目前的远期汇率不同而产生。在不考虑其它因素的情况下，如果预期未来时点的即期汇率大于目前的远期汇率，则投机者购买远期外汇，到时按约定的远期汇率办理交割取得外汇，然后在市场上抛售，从中赚取差价利润。反之，如果预期未来时点的即期汇率小于目前的远期汇率，则投机者卖出远期外汇，到时按市场汇率购买外汇，然后在远期市场上抛售，从中赚取差价利润。货币掉期交易又称为货币互换，是指买卖双方约定叙做前后不同日期两次方向相反但本金相等的交易。因此掉期中至少有端的交易可以属于远期交易的范畴。利率评价理论是解释远期汇率最重要理论，该理论认为两国间的利差导致资本的国际间流动，其对汇率尤其是短期汇率具有决定性的作用......”。

5、“.....投资者的套利活动使远期汇率固定在特定的均衡水平。该理论的基本假设前提是第，所有国际投资者或借款者都是风险厌恶者第二，套利活动的交易成本为零，即不考虑外汇买入价和外汇卖出价的差异第三，套利资金的供给弹性无穷大，即不考虑套利交易成本信用奉献流动性偏好等众多因素对套利资金供给的影响。在开放型经济中，如果资本具有充分的国际流动性，投资者的套利行为将使国际金融市场上以不同货币计价的相似资产的收益率趋于致。用表示以本币计价的资产的平均收益率年率，表示以外币计价的相似资产的平均收益率,边东海邢福林张华天津市远期结售汇开展情况的调查分析，华北金融年第期段文斌杜佳外汇市场与外汇业务，经济管理出版社，年高露蒙赵尊振远期结售汇业务存在的若干问题及对策，中国外汇管理，年第期国家外汇管理局关于扩大外汇指定银行对客户远期结售汇业务和开办人民币与外币掉期业务有关问题的通知......”。

6、“.....汇发号国家外汇管理局中国人民银行远期结售汇业务暂行管理办法，年月李豫中国外汇市场的发展现状及思路，国际金融研究年第期李永盛沈婷婷远期结售汇部分企业履约亏损需关注，中国货币市场年第期刘志刚关于建立人民币远期外汇市场的思考，世界经济情况年第期苗晋峰人民币浮动汇率制度下企业出口交易的汇率风险规避，科技情报开发与经济年第期倪少凯种确定评估指标权重方法的比较，华南预防医学，年邱陆洲任伟伟银行客户授信控制量的测算，上海投资，年第期涂永红外汇风险管理，中国人民币大学出版社，年汪宇瀚，国际金融与结算，清华大学出版社，年王元龙深化人民币汇率改革的战略抉择，财贸经济年第期行分行人民币远期结售汇保证金管理研究吴晓灵李德金融业的风险管理与信用评估，中国金融出版社，年吴金星王宗俊基于层次分析法的企业信用评价方法研究，华中科技大学学报，年第期先锋用电子表格实现层次分析法的简捷计算......”。

7、“.....华南农业大学，广州许树柏实用决策方法层次分析法原理，天津大学出版社，年杨林蒋承宏浅谈人民币汇率风险的防范措施，对外经贸财会年第期杨茂盛李其远多层次权重灰色分析法对商业银行授信风险的控制，金融经济年第期叶永刚李源海远期结售汇人民币兑外汇远期市场研究，武汉大学出版社，年俞永均王芬五挑应对举措规避汇率风险，宁波日报年月日中国工商银行城市金融研究所年人民币汇率聚焦，年中国工商银行城市金融研究所人民币汇率制度综合改革路径及其对商业银行的影响研究，年中国人民银行附录人民币汇率形成机制改革平稳实施周年，年第二季度中国货币政策执行报告，年中国人民银行中国金融市场发展报告，年周兰珍额度授信控制量测算公式探讨，技术经济与管理研究年第期朱启松远期结售汇企业规避汇率风险的利器，对外经贸实务，年第期行分行人民币远期结售汇保证金管理研究附录远期结售汇弹性保证金管理公式参数设计调查问卷尊敬的先生女士您好,我是行分行资金调研研究员......”。

8、“.....主要为了解决保证金减免的定量问题适用问题以及多样问题等，其中涉及到些参数的选择。请您按照您真实的想法，填写下列问卷。您认为影响企业远期结售汇实际交易量的最主要因素是哪个单选净利润销售总额进出口总额有效净资产其他如果您上题选择为其他，则请您列出您心目中的影响企业远期结售汇实际交易量的最主要因素是在远期结售汇保证金减免问题上，您认为衡量企业承担外汇交易风险能力的最重要的指标是哪个单选净利润销售收入进出口总额有效净资产信用评级企业信誉其他如果您上题选择为其他，则请您列出您心目中衡量企业承担外汇交易风险能力的最重要的指标是在远期结售汇保证金减免问题上，除了上述影响企业远期结售汇交易量的最主要因素和衡量企业承担外汇交易风险能力的最主要指标之外，您认为还需要设置其他参数吗单选是否如果您上题选择为是，则请您列出您心目中还有哪些参数需要考虑，并请说明理由......”。

9、“.....根据远期结售汇弹性保证金管理公式参数设计调查问卷的统计结果，整理得出了远期结售汇弹性保证金减免管理公式的初步设想。现该公式中涉及到些评测指标的选择。请您按照您真实的想法，认为对控制远期结售汇企业客户风险所对应的指标，最为重要有哪些可复选，所选指标不超过个，远期结售汇期限以年内为准。偿债能力指标利息保障倍数资产负债率流动比率速动比率长期资产适合率资产营运指标应收帐款周转率存货周转率应收帐款增长率总资产周转率流动性资产周转率财务能力指标资本收益率销售利润率总资产报酬率成本费用率发展能力指标销售增长率利润增长率资本积累率总资产增长率以上没有提及，但是十分重要的指标行分行人民币远期结售汇保证金管理研究三远期结售汇弹性保证金管理公式评测指标调查问卷第二轮尊敬的先生女士您好,根据远期结售汇弹性保证金管理公式评测指标调查问卷第轮的统计结果，整理得出个主体指标......”。