所 得收益由新华信托向受益人分配信托本金及收益。 转让项目的收益权本信托计划将其拥有的项目收益权向第 三方进行转让，以项目收益权转让价款向受益人分配信托本金及收 益。 转让信托计划受益权信托计划终止时，经新华信托同意， 在能够满足受益人预期收益的情况下，受托人可以将信托受益权转 让给第三方，以信托受益权转让价款向受益人分配信托本金及收 益。 处臵抵质押品在信托到期未能及时兑付或出现前述直接实 现质权的情形时，新华信托可以将因抵押而获得的土地使用权和房 产所有权及因质押而持有的股权以拍卖等形式变现，以转让款向受 益人分配信托本金及收益。 具体由新华信托根据信托计划的运作情况选择信托计划的退出方式。 交易结构及流程图 注信托计划新华信托泰州医药高新区休斯顿医学中心项目资金信托计划 建设项目泰州医药高新区休斯顿医学中心项目 管委会泰州医药高新技术产业开发区管委会 母公司泰州东方中国医药城控股集团有限公司和泰州华健创业投资有限公司 新华信托华诚医学 鑫泰集团 信托计划 监管账户 医学中心项目 连带保证 委托人受益人 投资 收益认购 保管 设立 东方医学 华健投资 股权质押 华诚医学 土地抵押 项目委托 监管银行 保管银行 监管 受让项目 收益权 项目 收益权 回购款 监管 高新区管委会项目回购款 项目交付 信托 资金 资金拨付 项目 委托 第二章融资项目基本情况介绍 本项目为委托代建项目，由高新区管委会委托华诚医学 代建泰州医药高新区休斯顿医学中心项目，并在建设期满后按建设 投资额回购。本项目总预算万元含建设投资总额 万元和财务费用万元，其中融资方自筹万元，信托 计划融资万元。管委会回购税 个人所得税 五财政总收入 根据高新区财政局提供的数据，年月，高新区共实现财 政总收入亿元，可支配收入万元，其中般预算收入 万元含税收收入万元和非税收入万元，基 金预算收入万元含土地出让收入万元。与去年同期 相比，般预算收入基本符合预期，而土地出让收入计划的完成进度 则不尽如人意。受宏观经济政策影响，高新区土地出让收入同比出现 下滑，但高新区仍然坚持产城体产城共荣的理念，花大力气 统建设区内市政公用设施，实现城市功能和产业功能的相互补充和 核准通过，归档资料。 未经允许，请勿外传,第章信托计划综述 信托概要 泰州华诚医学教育投资发展有限公司以下简称华诚医学 向新华信托股份有限公司以下简称新华信托提出融资申请， 拟由新华信托设立集合信托计划，融资不超过人民币亿元，以受 让华诚医学基于与泰州医药高新技术产业开发区管委会以下简称 管委会高新区管委会签订委托代建合同而享有 的对泰州医药高新技术产业开发区休斯顿医学中心项目以下简称 本项目的投资补偿收益权。 本信托计划拟包含两期，每期期限拟定为个月。本项目为管 委会委托华诚医学代建的项目，华诚医学将融资资金用于该项目 建设，管委会按照委托代建合同约定分期支付项目回购款， 华诚医学以上述回购款作为第还款来源，在信托到期时回购项目 投资补偿收益权，以保证信托计划的安全退出。 本信托计划另追加万平方米商业金融用地和附属建筑抵押 以及华诚医学股权质押，并由级企业泰州鑫泰集团公司提 供保证担保，作为第二第三还款来源。 信托产品要素 信托名称 新华信托泰州医药高新区休斯顿医学中心项目投资集合资金信托计划暂定名 信托规模 计划募集总额为万元，分两期募集。第期计划募集不 超过万元，可分两次推介，每次不超过万元第二期计 划募集不超过万元，可分两次推介，每次不超过万元。 信托期限 个月。 信以及 泰州华健创业投资有限公司将其实际拥有的华诚医学股权 全部质押至新华信托名下。满足下列条件时，新华信托可选择直接 实现质权 本信托计划期不能按期足额含本金及全部溢价款退出 本信托计划存续期内华诚医学净资产账面价值首次低于 亿元或本信托计划存续期内华诚医学未经新华信托书面授权单方 面处臵重大资产股权质押合同签订时确认的净资产账面价值 该资产账面价值，该资产评估价值亿元 连带责任保证 级企业泰州鑫泰集团有限公司为本信托计划提供不可撤销的 连带责任保证担保，为本信托计划第三还款来源。 融资企业监管 涉及华诚医学重大事项的决策需取得新华信托的同意，般事项需按季度向新华信托通报。重大事项是指对项目公司的经营管理 和对本信托计划的还款可能带来重大影响或风险的事项。般事项 是指对项目公司的经营管理和对本信托计划的还款可能带来般影 响或风险的事项。 重大事项包括但不限于 公司重组并购修改项目公司章程重大资产购臵及处臵 等 华诚医学单笔金额达到或者超过万元的资金划拨经 董事会批准的资金使用预算和按照资金使用计划的用于本项目设计 和施工的资金划拨除外，及超过资金使用预算和资金使用计划的资 金划付 华诚医学贷款对外投资对外提供担保包括且不限于 抵押出质保证等对外融资诉讼等事项。 般事项包括但不限于 华诚医学的经营情况现金流状况医学中心项目的进展情 况。 资金监管 华诚医学按季度提前向新华信托提交资金使用计划，经新 华信托审核后委托银行按资金使用计划监管资金使用，融资方承诺 信托资金需用于本信托计划指定的项目建设。 为了保证本信托计划本金及预期收益的按期足额兑付，华 诚医学与新华信托银行分行三方签署信托资金封闭管理合作协议，对本项目资金运用以及本项目的收益进行监管，新华信托对 监管账户内预期影响信托计划及时兑付的资金调度有票否决权 其他 各类型 集合融资。 信托当事人 委托人合格社会投资者 受益人同委托人 受托人新华信托股份有限公司 融资人泰州华诚医学教育投资发展有限公司 综合融资成本 年。 信托计划的退出 本信托计划的退出方式主要为华诚医学回购新华信托持有的本 项目的投资补偿收益权。 华诚医学回购投资补偿收益权价款的计算公式如下 回购价款固定价款溢价款 固定价款信托计划募集资金规模溢价款信托计划募集资金规模信托项目综合融资成本信托计 划存续天数 华诚医学回购投资补偿收益权价款支付规则 华诚医学在收到全额收益权转让价款后，按照信托计划当期募 集资金总额的比例，支付第笔溢价款至新华信托指定的账号 中，用以支付渠道费银行保管费以及与信托相关的审计费律师 费等部分信托费用。其他部分的溢价款按季等额支付，直至全额回 购完毕华诚医学应在信托期限到期日之前完整支付回购收益权价 款之固定价款，当期溢价款于回购日之前并支付。 信托资金的运用 资金运用方式受让华诚医学基于与高新区管委会签订委托代 建合同而享有的对本项目的投资补偿收益权。 资金用途本项目工程建设。 信用增级及后续管理措施 抵质押担保 作为第二还款来源，华诚医学为本项目追加评估价值亿元 的土地和房产抵押，并由华诚医学的全部股东将华诚医学股权 质押给新华信托，以保障本信托计划足额退出。 土地和房产抵押 华诚医学将其自身合法拥有产权明晰的位于高新区泰高路西侧新阳路南侧，面积分别为平方米和平方米的 和地块土地使用权全部抵押至新华信托名下评估价值为 万元，同时将位于此两块地块上属华诚所有的，面积为 平方米的房产现由南京中医药大学翰林学院用于教学活 动全部抵押至新华信托名下评估价值为万元。抵押 物的评估由新华信托指定的评估公司负责，评估费用由华诚医学全 额承担。 华诚医学股权质押 华诚医学股东泰州东方中国医药城控股集团有限公司。具体 见下表 表建设投资明细表 项目金额 工程费用， 建筑安装工程费， ，设备购臵费， 工程建设其他费用， 土地费用， 建设单位管理费， 其他费用， 预备费， 合计， 建筑安装工程费 项目建筑安装工程费主要包括两部分主体建筑工程费用及其 他工程建筑费用 主体建筑工程费用 本项目主体建筑工程费估算按照单位建筑工程投资估算法进 行。本项目各类主体建筑总建筑面积为，各类建筑的面积 和估算指标见下表，其中单位建筑面积的工程费根据建筑物特点及 泰州市实际情况确定，考虑了主体工程的水电及简单装修，不含 专用设备及器具。 表主体建筑工程费用明细表 序号建筑工程名称工程量平方米单价元平方米金额万元 教室实验室， 行政办公楼， 体育中心， 教师及学生公寓， 商业用房， 其他辅助用房， 合计， 其他工程建设费用 本项目其他工程包括绿化工程景观工程道路广场等，绿 化工程道路广场按单位建筑工程投资估算法估算，景观工程按 类比法估算。 表其他工程费用明细表 序号建筑工程名称工程量平方米单价元平方米金额万元 绿化工程 景观工程， 其他工程道路广场等 合计， 设备购臵费 根据普通高等学校基本办学条件指标试行的指标，教学 科研仪器按照元人其它办公用设备桌椅后勤服务设施 体育设施按照当地类似高校测算。 表专用设备及器具费用明细表 序号项目金额万元 教学科研仪器设备， 课桌办公设备 后勤设备及设施， 体育设施 合计， 土地费用 本项目征地拆迁工作范围为公顷约亩，在项目 用地范围内需要拆迁的建筑面积为平方米，需要搬迁户居 民，家企业。 表土地费用明细表 建设单位管理费 建设单位管理费按工程费用和征地费用的计算，合计 万元。 其他费用 其他工